專訪中信銀執行副總經理陳允進

運用在地人才　搶搭菲律賓高經濟發展財

距離台灣最近、語言隔閡較低的菲律賓，近年在杜特蒂總統的改革下，經濟以驚人速度成長，並獲選為「2018年最適合投資的國家」，中信銀及早前進布局，已立穩腳步，未來將大展身手、擴大服務範圍，爭取更佳績效。

自從2016年6月杜特蒂選上菲律賓總統後，菲律賓也成為最常登上新聞版面的東南亞國家，他上任以來，國際評價雖是毀譽參半，卻絲毫無礙於菲律賓的驚人成長速度，也始終是台資銀行積極搶進的瑰寶之地。最早搶進菲律賓的中信銀，也是許多台資銀行欲取經的對象。

金融管控較寬鬆 經濟表現亮眼

台灣是菲國前十大直接投資來源國，2015年的直接投資金額僅US$1.09億，但到了2016、2017年，則分別來到US$35,000,000、83,000,000。據統計，在菲國的台商共約500家，以中小型企業為主，從醫材、電子製造、電廠承包、不動產等領域皆有。

中信金控觀察，台灣對菲國投資金額之所以大幅成長，與台資銀行進駐、拓展事業的資金動能更無虞，有不小的關係。

相較於越南、泰國等國家持續擴大對外資金融業者的控管力道，菲律賓寬鬆許多，近年來台資銀行陸續獲准去設點，目前共有8家台資銀行進駐菲律賓，歷史最悠久的中信銀子行，成立於1996年，幾近全資持有（99.6%），目前在菲律賓已有25家據點、超過600名員工。在坐擁子行、分行的優勢下，中信銀在菲律賓的獲利遙遙領先其他台資同業。

台商與台資銀行積極進入菲律賓市場，是很能理解的。菲國政策穩健、經濟表現強勁，國際信評機構Fitch於去年12月將主權評級由BBB調升一級至B B B，展望為「穩定」。世界銀行預測菲律賓今、明年經濟成長皆為6.7％，亞洲開發銀行則預測這兩年經濟成長率分別為6.8％及6.9％。

今年4月，菲律賓國家經濟發展局（NEDA）在最新報告中預測，2018年到2022年期間，菲律賓的經濟成長率將介於7％至8％之間，官員對此樂觀表示，這將是「金髮女孩經濟時期」。整體看來，菲律賓的經濟成長潛力一點都不遜於中國。

人口年輕且具語言優勢　深獲外企投資青睞

不只是台灣，對其他外資而言，菲律賓的吸引力不容小覷。根據統計，去年菲國全年外國直接投資（FDI）達到US$100億，比前年成長21.4％，創下歷史新高。聯合國針對全球6,000多名企業決策者進行調查後，結果顯示，菲律賓榮登「2018年最適合投資的國家」。杜特蒂總統推出6年US$1,800億的公共建設計劃，也讓外資充滿想像空間。

菲律賓之所以深獲外資青睞，現在負責督導東南亞事業的中信銀執行副總經理陳允進指出，一來菲律賓人口年輕，平均年齡僅24歲，勞動力充足且工資不高；二來，菲國與其他東協國家相比，有極強的語文優勢，「菲律賓已經成為許多歐美業者設立Call Center（客服中心）的首選，像是花旗、德意志等銀行，以及許多科技業者都選這裡。」

不少外籍人才去東協大展身手前，必須先苦學當地語言，國泰、玉山等國銀這幾年就積極培訓年輕人才學習越南、緬甸等國語言。但若想到菲律賓發展，只要會講英文，幾乎就是四通八達、暢行無阻了，因為菲國在全世界的英語系國家中，以1.1億英語人口排名第五大，勝過英國的0.6億、加拿大的0.3億人口。

相對於越南等東協國家投資優惠項目逐年遞減，菲律賓對外資的態度算是友善而開放，赴菲律賓投資的出口商不僅享有4至6年所得稅減免，期滿還可選擇繳5％營業毛利取代國稅、當地稅。

目前中信銀在菲律賓當地的法人金融業務比重高於個金，這一點與其他在東協發展的台資銀行相去不遠。以最主要的貸款業務來說，中信銀在菲律賓的法金客戶共145家，占整體貸款業務高達75％，其中前十大客戶又占去4成以上；個人金融則以提供信貸、房貸產品為主。

不過，由於菲律賓法人金融與個人金融業務的成長力道與利差空間差距甚大，對中信銀獲利的貢獻力道也不一樣。陳允進表示，目前法金業務的利差約3％，但個金的利差可以到10％以上，所以整個貸款業務的NII（淨利差）反而有多達6成是由個金所貢獻。

中信銀搶攻個金業務挖掘潛在高端客戶

儘管菲律賓經濟成長動能強、人口年輕，而且在外籍人士中，占菲律賓總人口的比例僅約2％的華人，卻是全方位影響著菲律賓人的生活與就業機會，不僅掌握了菲律賓70％以上的經濟生產活動，當地前十大富豪中，華人也佔了過半數，但對同為華人圈的台資銀行而言，想在當地的個金市場分一杯羹，仍遠比想像中困難。

首先，菲律賓人許多生活習性與台灣大相逕庭，像是他們的宗教信仰以天主教為主，貧富差距大，在馬尼拉市區便可見到「一條馬路，兩個世界」的情況，整體儲蓄率也不如台灣。

而且，做過個金業務的人都清楚，發展業務的前幾年只有兩個字：燒錢。從系統的建置、人員的安排到產品的設計，要投入的時間與金錢成本都比想像中高出許多。論菲律賓個金市場的銀行資產規模，當地銀行便占去90％，其他23家外資商銀只能搶攻剩下10％的市場，相當艱辛。

論個金業務的規模，中信銀在菲律賓的外資商銀中排名第十大，與當地銀行相比，雖然不大，但由於600多名員工中，98％以上都是當地人，推銷產品的成交率自然高於其他同業，而且中信銀也是唯一加入當地EC pay（編按：在當地極受歡迎的支付系統）的台資銀行，信貸業務量在菲國已經擠入前五大。

展望未來，中信銀持續看好菲律賓的成長力道與無限契機，不論在當地的法金或個金業務，都有制定目標。陳允進表示，今年在菲律賓還會增加70個工作機會，其中40到50個都是業務方面人力。

法金業務部分，由於現階段中信銀在菲律賓的客層仍相對集中於中大型企業，之後將視必要擇點設立法金區域中心，以地毯式的方式挖掘一些當地中小企業的潛力客戶。

個金方面，中信銀除了繼續推廣現有的個金業務外，也在評估是否發展高端的私人銀行，搶攻當地的有錢人，目標是有朝一日要擠進菲律賓前五大外資商銀。